Comment l’utiliser à votre avantage • Benzinga

Pour les traders qui ont l’intention de profiter de la baisse des cours des actions, les données sur le volume des ventes à découvert peuvent être une mesure utile à ajouter à votre analyse technique. Il donne non seulement une indication du nombre d’actions à découvert d’une action, mais il peut également être utilisé comme mesure pour évaluer le sentiment du marché.

Cet article examine ce que sont les données sur le volume des ventes à découvert et comment vous pouvez évaluer le sentiment du marché et, en fin de compte, améliorer votre stratégie lorsque vous négociez via votre maison de courtage.

La vente à découvert est une stratégie de trading qui cherche à profiter d’une baisse du prix d’une action, bien qu’elle comporte également des risques. Un vendeur à découvert emprunte des titres à son courtier, puis vend le titre sur le marché dans l’espoir de le racheter à un prix inférieur. Le risque est que si le cours des actions augmente, les pertes pourraient, espérons-le, être illimitées.

Par exemple, si après une analyse fondamentale ou technique, vous êtes convaincu que le cours d’une action va baisser, vous empruntez l’action à votre courtier ou négociant et la revendez sur le marché.

Espérons que le cours de l’action baisse, vous le rachetez à nouveau, cette fois à un taux moins élevé et restituez l’action à votre courtier. La différence entre le montant que vous avez vendu et acheté serait votre profit ou votre perte si vous deviez le racheter à un prix plus élevé.

Les données sur le volume des ventes à découvert sont des informations sur le nombre total d’actions d’une action particulière qui ont été vendues à découvert par des investisseurs au cours d’une période donnée, présentées sous forme de ratio. Il ne prend pas en compte le nombre de transactions effectuées pour clôturer les positions courtes.

Les traders peuvent trouver des données sur le volume des ventes à découvert auprès des principales bourses et des plateformes d’informations financières réputées comme Benzinga. Plusieurs organismes d’autoréglementation comme la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) fournissent également des informations quotidiennes sur le volume global des ventes à découvert qui leur sont communiquées.

L’activité de vente à découvert permet aux investisseurs d’évaluer le sentiment du marché autour d’un titre particulier. Si une action a un volume élevé de short, cela suggère que les investisseurs sont baissiers. Les investisseurs peuvent également utiliser le volume court pour déterminer l’ampleur de la pression exercée sur le titre par les investisseurs institutionnels.

Lorsque les investisseurs examinent un graphique boursier, ils peuvent envisager d’utiliser un volume court pour développer leur stratégie d’investissement vers une action. Si une action a un volume court élevé, cela peut indiquer que le sentiment général du marché sur l’action est baissier. Certains investisseurs peuvent envisager de vendre l’action à découvert ou attendre sur la touche jusqu’à ce que le sentiment sur l’action change.

D’autres investisseurs peuvent voir un volume court élevé comme une opportunité d’acheter une action. Si une action a un volume de vente à découvert élevé, les vendeurs à découvert peuvent être contraints de liquider et de couvrir leur position en achetant l’action.

Si le prix de l’action augmente, les vendeurs à découvert peuvent être contraints de quitter leurs positions et de racheter l’action, ce qui pourrait finalement faire grimper encore plus le prix de l’action. C’est ce qu’on appelle une compression courte. Des compressions courtes peuvent se produire si les actions atteignent des niveaux stop-loss ou lorsque les exigences de marge augmentent et que les vendeurs à découvert manquent de capital pour maintenir leurs positions.

Les investisseurs de détail ont lancé une courte pression sur les actions meme GameStop Corp. (NYSE : GME) et AMC Entertainment Holdings Inc. (NYSE : AMC) en 2021 lorsque les fonds spéculatifs avaient pris des positions courtes.

Bien que le volume des ventes à découvert et le volume des intérêts à découvert semblent similaires, leurs significations sont en réalité assez différentes. Le volume des ventes à découvert mesure le nombre d’actions qui ont été vendues à découvert au cours d’une période donnée. Le volume d’intérêts à découvert correspond au nombre d’actions vendues à découvert qui n’ont pas encore été clôturées par les investisseurs. Il peut également être analysé comme un ratio – un pourcentage du volume total échangé. Il peut également être rapporté sous forme de moyenne sur une période donnée.

Le volume des ventes à découvert est une mesure que les investisseurs peuvent utiliser pour évaluer le sentiment des investisseurs sur une action. Il est facile à comprendre et ne nécessite pas de calculs complexes. Mais les commerçants négligent souvent cette métrique malgré la disponibilité généralisée des données. L’utilisation du volume des ventes à découvert d’une action peut vous donner un aperçu des modèles de négociation d’actions.

Divulgation: Lors de la vente à découvert, il n’y a pas de limite à la hausse du cours d’une action, de sorte que la perte potentielle est illimitée. Les autres risques comprennent le risque de dividende et le risque de marge, cette stratégie n’est pas appropriée pour tous les investisseurs.

Benzinga a été mandaté pour cet article et n’est pas affilié à l’application moomoo ou à ses sociétés affiliées. Cela inclut Moomoo Technologies Inc. (MTI) fournisseur de l’application et Moomoo Financial Inc. (MFI) Membre FINRA/SIPC, qui offre des valeurs mobilières aux États-Unis. Tous les commentaires ou opinions fournis ici sont ceux de Benzinga. MTI, MFI ou leurs sociétés affiliées n’approuvent aucune stratégie commerciale qui peut être discutée ou promue ici.